北京市國際稅收研究會發(fā)布研究報告，稱一些中國企業(yè)進行境外投資后，面臨境外稅收優(yōu)惠在境內(nèi)未能抵扣、境外已納稅款未能抵免等困惑，建議加大鼓勵力度—— 讓“走出去”企業(yè)走得更快更好
進入2012年，中國企業(yè)境外投資再掀高潮：1月31日，三一重工斥巨資并購德國機械巨頭普茨邁斯特公司；2月3日，國家電網(wǎng)公司用32億元收購葡萄牙國家能源網(wǎng)公司25%股份。有關(guān)數(shù)據(jù)顯示，截至2010年底，中國企業(yè)對外直接投資額累計達(dá)2600億美元。據(jù)商務(wù)部統(tǒng)計，2011年我國境內(nèi)投資者共對全球132個國家和地區(qū)的3391家境外企業(yè)進行了非金融類對外直接投資，累計實現(xiàn)直接投資600.7億美元。
有關(guān)專家表示，與中國企業(yè)高漲的海外投資熱情相伴，中國企業(yè)在對外投資過程中，國內(nèi)外相關(guān)投資政策的不對稱及不完善已成為限制企業(yè)海外投資的重要因素之一。稅收政策是投資政策的重要組成部分，中國企業(yè)進行海外投資不僅受被投資國（地區(qū)）稅收法律、政策的調(diào)節(jié)，還要受國內(nèi)稅收法律、政策的影響。
近日，北京市國際稅收研究會發(fā)布了題為《境外投資企業(yè)有關(guān)境外資金返程中的稅收問題及國際借鑒研究綜合報告》（以下簡稱《報告》），對中國企業(yè)在境外投資利潤分回過程中所實際面臨的境外所得稅收抵免及其他相關(guān)問題，進行了深入分析，并提出了完善稅收政策的建議。
境外所得稅收抵免問題多
北京市國際稅收研究會副會長金興介紹，據(jù)一些有境外投資業(yè)務(wù)的企業(yè)反映，中國現(xiàn)行的境外所得抵免政策與國際上一些發(fā)達(dá)國家還存在差距，鼓勵企業(yè)對外投資的扶持力度不足，甚至在某種程度上還限制了境內(nèi)企業(yè)對外投資的熱情。
由于反映上訴問題的企業(yè)越來越多，北京市國際稅收研究會經(jīng)研究，決定在2011年對“境外投資企業(yè)有關(guān)境外資金返程中的稅收問題”進行重點調(diào)研。北京市國際稅收研究會專門成立了課題研究組，德勤、京都天華、尤尼泰、金華融、華信誠、欣鵬東等事務(wù)所，以及中航油、聯(lián)想控股、北控集團等企業(yè)積極參加。從2011年5月～12月，課題組成員在深入調(diào)查的基礎(chǔ)上，先后進行了五次集中研究和討論。北京市國稅局所得稅處、地稅局所得稅處、國際稅收研究會有關(guān)領(lǐng)導(dǎo)參加了討論。
“經(jīng)過調(diào)研，我們發(fā)現(xiàn)境外投資企業(yè)境外資金返程中存在的稅收問題主要包括：境外享受的稅收優(yōu)惠或減免的稅款是否允許在國內(nèi)抵免？境外所得稅收多層抵免受限制，以及境外資金返程投資存在重復(fù)納稅等問題。”北京金華融稅務(wù)師事務(wù)所總經(jīng)理王培說。
問題一：在境外享受的稅收優(yōu)惠（低稅率），在境內(nèi)未能抵扣。
有這樣一個案例，中國A公司在S國設(shè)立了子公司B，B公司又在中國境內(nèi)設(shè)立了全資子公司C組織生產(chǎn)經(jīng)營。其后，B公司在S國成功上市，目前其51%股權(quán)由中國A公司持有。S國的企業(yè)所得稅法定稅率為18%。根據(jù)S國相關(guān)所得稅法的規(guī)定，該國企業(yè)在符合一定資格的條件下，可以享受10%的低稅率優(yōu)惠。B公司在2009年稅前利潤10000萬元，通過努力爭取到該資格并按10%的低稅率，繳納了S國企業(yè)所得稅1000萬元，B公司稅后利潤為9000萬元。根據(jù)B公司董事會及股東大會的決定，B公司對其中5000萬元利潤進行分配，A公司因而分得利潤2550萬元（5000×51%）。該利潤在匯回境內(nèi)時，由B公司扣繳了10%（暫不考慮稅收協(xié)定待遇）的預(yù)提所得稅255萬元，A公司實際收到股息2295元。
在對A公司取得的該股息計算境外抵免時，A公司主管稅務(wù)機關(guān)認(rèn)為：根據(jù)中國稅法規(guī)定，境外投資企業(yè)可抵免的境外所得稅稅額，需為境外應(yīng)當(dāng)繳納并已實際繳納的企業(yè)所得稅性質(zhì)的稅款，即A公司可以抵免的境外所得稅稅額為按10%的低稅率繳納的企業(yè)所得稅及10%的預(yù)提所得稅，A公司因此需補稅170萬元，計算公式為：[2550÷(1-10%)]×25%-[2550÷(1-10%)]×10%-255=170萬元。
而A公司認(rèn)為，B公司的法定稅率為18%，其2009年之所以按10%的稅率繳納了所得稅，是因為其符合S國的規(guī)定而享受了稅收優(yōu)惠。A公司認(rèn)為在計算境外所得稅稅額時，按18%的法定稅率抵免比較合理。否則，其實際上未能享受在境外通過各種努力獲得的當(dāng)?shù)囟愂諆?yōu)惠。
問題二：境外所得稅收多層抵免受限制。
在境外投資過程中，考慮到投資地市場情況、其他投資伙伴的需求、業(yè)務(wù)經(jīng)營安排以及證券市場的要求等限制，很多中國企業(yè)在投資時都引入了多層實體結(jié)構(gòu)。在最終開展實質(zhì)經(jīng)營的業(yè)務(wù)主體之上可能設(shè)置了多層的中間公司。許多中間控股公司不參與具體的業(yè)務(wù)，而僅僅充當(dāng)境外業(yè)務(wù)的投資、融資平臺。如果公司層級超過3層，按我國稅法的規(guī)定，企業(yè)無法切實享受到現(xiàn)行境外所得稅收抵免政策的好處。
有一個案例，A公司為境內(nèi)母公司，其境外持股企業(yè)層級為4級，其收入主要來源于業(yè)務(wù)實體E公司的運營，而B公司、C公司、D公司均無實質(zhì)經(jīng)營業(yè)務(wù)。E公司實現(xiàn)的利潤通過逐層分配，最終分配到境內(nèi)母公司A公司。由于我國稅法規(guī)定，境外所得稅收抵免僅限于3層外國企業(yè)。上例中E公司實現(xiàn)的利潤最終分回到A公司時，A公司可抵免的境外所得稅額，僅限于B公司、C公司、D公司實際繳納的所得稅額。但實際上，這3家公司均無實質(zhì)經(jīng)營業(yè)務(wù)，在當(dāng)?shù)夭⑽蠢U納所得稅。假設(shè)其所取得的投資收益在當(dāng)?shù)匾矡o需補稅，在此情況下，集團內(nèi)的稅負(fù)主要在E公司。但是，按照3層抵免的規(guī)定，A公司將不能抵免E公司層面的境外所得稅，從而整體稅負(fù)提高。
除了上述兩個問題外，返程投資存在重復(fù)納稅問題，境外稅收抵免按照分國不分項抵免有時難以操作，以及境外企業(yè)在未彌補完以前年度虧損的情況下即進行分紅，境內(nèi)企業(yè)收到的股利是否需全額補稅等問題，都困擾著企業(yè)進行境外投資。
境外所得稅抵免政策概述
北京京都稅務(wù)師事務(wù)所首席合伙人姜漢雄介紹，上述問題的產(chǎn)生，源于現(xiàn)行境外所得稅抵免政策的規(guī)定。規(guī)范境外所得稅抵免的法律法規(guī)包括：《企業(yè)所得稅法》及其實施條例、《關(guān)于企業(yè)境外所得稅收抵免有關(guān)問題的通知》（財稅〔2009〕125號，以下簡稱125號文件）、《關(guān)于發(fā)布〈企業(yè)境外所得稅收抵免操作指南〉的公告》（國家稅務(wù)總局公告2010年第1號，以下簡稱1號公告）。
根據(jù)《企業(yè)所得稅法》及其實施條例的規(guī)定，我國對境外投資采用限額抵免法消除雙重征稅，超過抵免限額的部分可在5年之內(nèi)向后結(jié)轉(zhuǎn)，抵免方式為分國不分項?？傻置獾囊言诰惩饫U納的所得稅稅額，是指企業(yè)來源于中國境外的所得依照中國境外稅收法律以及相關(guān)規(guī)定應(yīng)當(dāng)繳納并已實際繳納的企業(yè)所得稅性質(zhì)的稅款。此外，與舊稅法相比，《企業(yè)所得稅法》及其實施條例增加了間接抵免的規(guī)定，即：居民企業(yè)從其直接或者間接控制的外國企業(yè)分得的來源于中國境外的股息、紅利等權(quán)益性投資收益，外國企業(yè)在境外實際繳納的所得稅稅額中屬于該項所得負(fù)擔(dān)的部分，可以作為該居民企業(yè)的可抵免境外所得稅稅額。限制門檻是要求居民企業(yè)直接持有或間接持有外國企業(yè)20%以上股份。
125號文件進一步明確了居民企業(yè)取得來源于境外所得所負(fù)擔(dān)的稅款進行稅收抵免的有關(guān)具體政策，包括直接抵免與間接抵免、三層抵免、簡易方法的適用等相關(guān)規(guī)定。1號公告則是對125號文件進行逐條釋義，對境外所得稅抵免的具體計算過程通過示例進行了具體的演示說明。
為什么一些企業(yè)在境外享受的稅收優(yōu)惠在境內(nèi)未能抵扣呢？尤尼泰（北京）稅務(wù)師事務(wù)所副總經(jīng)理姜金邦分析，這實際上涉及稅收饒讓抵免的問題。我國《企業(yè)所得稅法》目前尚未單方面規(guī)定稅收饒讓抵免，但我國與一些國家簽訂的稅收協(xié)定規(guī)定有稅收饒讓抵免安排。居民企業(yè)從與我國訂立稅收協(xié)定（或安排）的對方國家取得所得，并按該國稅收法律享受了免稅或減稅待遇，且該所得已享受的免稅或減稅數(shù)額按照稅收協(xié)定（或安排）規(guī)定應(yīng)視同已繳稅額在我國應(yīng)納稅額中抵免的，經(jīng)企業(yè)主管稅務(wù)機關(guān)確認(rèn)，可在其申報境外所得稅額時視為已繳稅額。因此，企業(yè)在境外享受的稅收優(yōu)惠在境內(nèi)能否抵扣，取決于我國與相關(guān)國家簽訂的稅收協(xié)定是否有稅收饒讓的安排。如果沒有稅收饒讓的安排，企業(yè)就無法實際享受到優(yōu)惠。
借鑒國際經(jīng)驗完善抵免政策
“中國企業(yè)進行境外投資，不僅提高了中國企業(yè)的跨國經(jīng)營能力，增強了綜合國力，也為世界各國共同繁榮做出了重要貢獻。同時，推進中國企業(yè)的海外投資也是消化國內(nèi)巨額外匯儲備的需求。《國民經(jīng)濟和社會發(fā)展十二五規(guī)劃綱要》提出，加快完善對外投資法律法規(guī)制度，積極商簽投資保護、避免雙重征稅等多雙邊協(xié)定。中國可以借鑒發(fā)達(dá)國家的經(jīng)驗，進一步完善稅收政策，加大對中國企業(yè)境外投資的扶持力度?！钡虑谌A永會計師事務(wù)所合伙人朱桉說。
德勤華永會計師事務(wù)所高級經(jīng)理肖天晶介紹，目前，中國已與近100個國家（地區(qū)）簽訂了稅收協(xié)定（或安排），部分協(xié)定允許稅收饒讓抵免。但是不同協(xié)定中關(guān)于適用饒讓的適用各有不同，有的針對預(yù)提所得稅，有的針對營業(yè)利潤，還有的針對常設(shè)機構(gòu)。而且中國與許多國家（包括新加坡、加拿大、澳大利亞、美國等）簽訂的稅收協(xié)定中并未給予該國稅收饒讓待遇。因此，源于這些國家的境外股息在匯回境內(nèi)時，在境外享受的稅收優(yōu)惠就很難得到認(rèn)可。這在一定程度上影響了中國企業(yè)到這些國家（地區(qū)）投資的積極性，也是造成中國企業(yè)延遲匯回從這些國家（地區(qū)）應(yīng)收股息的原因。
《報告》建議，有關(guān)部門在與中國政府鼓勵投資的國家（地區(qū)）進行協(xié)定談判或更新時，如果能夠參考英國、新加坡等國家的作法，對相關(guān)饒讓條款進行適當(dāng)考慮，則可以使在該國（地區(qū)）投資的中國企業(yè)切實享受到當(dāng)?shù)囟愂諆?yōu)惠，起到鼓勵投資的作用。
《報告》建議，發(fā)布國內(nèi)單行文件給予相關(guān)免稅待遇。目前中國企業(yè)對外承攬了大量政府工程項目，而這些項目多數(shù)屬于不發(fā)達(dá)國家（如非洲地區(qū)的國家等），鮮與我國簽訂稅收協(xié)定。而這些不發(fā)達(dá)國家，為了吸引其他國家的投資者，往往會給予外國投資者很多稅收優(yōu)惠政策。在這種情況下，如果我國企業(yè)投資這些不發(fā)達(dá)國家，會由于未與其簽訂稅收協(xié)定，無相關(guān)稅收饒讓抵免條款，造成在這些不發(fā)達(dá)國家享受的稅收優(yōu)惠無法得到抵扣。
有鑒于此，對未與我國簽訂稅收協(xié)定（安排）的國家和地區(qū)，可否考慮從我國國內(nèi)法的層面，由財政部、國家稅務(wù)總局通過單行文件的形式制定針對來源于未與我國簽訂稅收協(xié)定的國家的所得相關(guān)稅收抵免的規(guī)定，對境內(nèi)企業(yè)在未與我國簽訂稅收協(xié)定的國家已享受的稅收優(yōu)惠進行單方面抵免，以降低企業(yè)實際稅負(fù)，起到鼓勵企業(yè)到境外投資并申請取得境外所得稅優(yōu)惠的積極作用。
《報告》建議，考慮境外紅利匯回的減免稅處理。在需要的情況下，比如為鼓勵某一行業(yè)或在某一國家的投資，可以由國務(wù)院、相關(guān)財稅部門等制定單行文件規(guī)定，將計算該類境外所得抵免限額使用的稅率適當(dāng)降低，比如由25%的法定抵免稅率降為20%或15%，甚至為零等，從而降低企業(yè)返程時的稅負(fù)以鼓勵企業(yè)“走出去”。
可喜的是，2011年財政部、國家稅務(wù)總局發(fā)布的《關(guān)于高新技術(shù)企業(yè)境外所得適用稅率及稅收抵免問題的通知》在這方面有了突破。該通知規(guī)定，在滿足一定條件下，對高新技術(shù)企業(yè)來源于境外的所得可以按照15%的優(yōu)惠稅率繳納企業(yè)所得稅，在計算境外抵免限額時，可按照15%的優(yōu)惠稅率計算境內(nèi)外應(yīng)納稅總額。這種方法可以在一定程度上起到鼓勵本國投資者向海外高新技術(shù)領(lǐng)域投資的作用。
對于境外所得稅收多層抵免受限制的問題，朱桉介紹，目前各國的規(guī)定有所不同，美國實行6層間接抵免，但要求母公司擁有第二層至第六層子公司的10%以上表決權(quán)，且美國母公司直接或間接擁有其5%以上的產(chǎn)權(quán)。英國不限抵免層級，但要求英國公司股東必須對各級公司至少持有10%的表決權(quán)。在我國，125號文件規(guī)定了間接抵免限于3層外國企業(yè)，由中國企業(yè)對直接或者間接持有20%以上股份的外國企業(yè)，可以實行3層抵免，同時也注明國務(wù)院財政、稅務(wù)主管部門可以進行特例規(guī)定。
因此，《報告》建議，未來可參考美國、英國等國家的作法，考慮逐步放松間接抵免制度中的層級限制。在這方面，財政部，國家稅務(wù)總局已有舉措。財政部、國家稅務(wù)總局2011年發(fā)布的《關(guān)于我國石油企業(yè)在境外從事油（氣）資源開采所得稅收抵免有關(guān)問題的通知》，已對石油企業(yè)的抵免限額放寬到5層。
《報告》還建議，在抵免層級既定的基礎(chǔ)上，是否參考美國、英國等經(jīng)驗，將抵免的各層持股比例適當(dāng)降低，如將直接或間接持股比例從25%降到10%或15%等，并加入對每一層級的持股比例最低限制或中國母公司對各層級最終持股比例的最低限制等，以進一步擴大可抵免的各層子公司范圍，同時確保中國母公司對各級公司的控制。